ADN’co Payments Insight – July 2017

Players’ strategies – Amazon, Alibaba, Tencent… ambitions made even clearer

UNITED STATES – Amazon unveils Amazon Pay Places: enabling their customers to pay from their mobile phone at partner brick-and-mortar stores.
SPAIN – BBVA partners with Ant Financial on accepting Alipay in Spain through their m-payment app SmartPay.
EUROPE – Tencent partners with Wirecard on launching WeChat Pay in Europe.

These development efforts are slowly causing the online/physical commerce barrier to vanish. Web-born giants are managing to increase their in-store acceptance levels, showing that the race towards gaining more transaction volumes is still on-going (for these players, for their accepting stores, and for their partner banks). Amazon aims for the US market for now, but these two Chinese leaders have been targeting European markets for several months.

Players’ strategies – Then Orange, now SFR

FRANCE – SFR could also be betting on becoming a bank… Their parent company Altice would have filed for an approval from the ECB to build “AlticeBank”.

This move is consistent with the interest paid by mobile carriers in a market now pretty much coveted by new entrants (including neo-banks and FinTech companies). This announcement is also reminiscent of Orange’s work on their (delayed) Orange Bank.

Players’ strategies – Speeding up the pace of consolidation on the payments market

INTERNATIONAL – The US processor Vantiv acquired the UK company Worldpay for roughly 10 billion dollars.

Consolidation is still underway in the payments market, as volumes remain essential and give rise to market giants. This phenomenon has been escalating recently. In addition to worldwide-scale mergers (as in the case of Vantiv and Worldpay), rumours have been heard, and announcements have been made: possible buyout of Nets (by Visa or Mastercard?), acquisition of First Data Baltics and Digital River World Payments by Worldline, acquisition of Bambora by Ingenico, among others… The payments landscape is being “re”-shaped.

Observatoire paiements juillet 2017 – Amazon, Alibaba, Tencent… les ambitions se précisent

Stratégies d’acteurs – Amazon, Alibaba, Tencent… les ambitions se précisent

ETATS-UNIS – Amazon présente Amazon Pay Places pour permettre à ses clients de régler leurs achats sur mobile auprès de points de vente partenaires. Lire l’article
ESPAGNE – BBVA s’allie à Ant Financial afin de permettre l’acceptation d’Alipay en Espagne, depuis SmartPay, son application de paiement mobile. Lire l’article
EUROPE – Tencent lance WeChat Pay en Europe, en partenariat avec Wirecard. Lire l’article

Les efforts d’expansion de ces acteurs font progressivement disparaitre la barrière entre commerce en ligne et commerce physique. Issus du Web, ces géants parviennent à augmenter leurs niveaux d’acceptation dans les points de vente traditionnels. La guerre des volumes reste donc d’actualité, tant pour ces acteurs, que pour les points de vente qui choisissent de les intégrer, et pour leurs banques partenaires. Si Amazon vise pour le moment le marché américain, les deux solutions chinoises ont l’Europe en ligne de mire depuis plusieurs mois.

Stratégies d’acteurs – Après Orange, SFR

FRANCE – SFR se positionne à son tour sur le marché bancaire : Altice, sa maison-mère, aurait déposé une demande d’agrément auprès de la BCE pour créer une AlticeBank. Lire l’article

Cette initiative cadre avec l’intérêt des opérateurs pour un marché de plus en plus investi par de nouveaux entrants dont, bien sûr, les néo-banques et les FinTech. Cette annonce rappelle les travaux d’Orange pour le lancement, bien que retardé, d’Orange Bank.

Stratégies d’acteurs – La consolidation s’accélère sur le marché des paiements

INTERNATIONAL – Le processeur américain Vantiv annonce le rachat du britannique Worldpay : une transaction qui représente environ 10 milliards de dollars. Lire l’article

Le marché des paiements continue de se consolider et la course aux volumes de donner naissance à des géants. Le phénomène s’accélère désormais, parallèlement aux fusions de premier plan comme celle de Vantiv et Worldpay, plusieurs rumeurs et annonces ont été faites : possible rachat de Nets (par Visa ou Mastercard ?), rachat de First Data Baltics et de Digital River World Payments par Worldline, et rachat de Bambora par Ingenico, entre autres. Le paysage des paiements se « re »-dessine.

Westpac rapproche réserve d’argent et prêt personnel

Westpac propose à ses clients une nouvelle fonctionnalité associée à ses cartes de crédit, pour transformer une partie de la réserve d’argent en prêt à terme. L’objectif affiché est de les aider à rembourser plus rapidement leur revolving. La banque australienne souhaite ainsi fidéliser ses porteurs par des offres de financement plus personnalisées.